Augmentation de capital réussie pour Parrot

L’opération apparaissait quelque peu audacieuse au regard de la taille de l’entreprise et de ses récents résultats : elle s’est finalement assez bien passée, même si le suspens n’était pas entier puisque la transaction était garantie par les banques. Le spécialiste français des drones, est donc parvenu à réunir 300 millions d'euros lors d'une levée de fonds qui voit la banque publique Bpifrance et un fonds chinois entrer à son capital. L'augmentation de capital avec maintien du droit préférentiel de souscription des actionnaires a été sursouscrite avec une demande totale d'environ 426 millions d'euros, représentant environ 142% du montant de l'offre. Bpifrance possède dorénavant 5,15% du capital et des droits de l’entreprise via sa participation à l’opération et le rachat de titres détenus par le fondateur et PDG du groupe Henri Seydoux, alors que le fonds chinois IDG Capital Partners entre à hauteur de 1,47%. Cette transaction a été dirigée par Natixis et BNP Paribas en qualité de coordinateurs globaux, chefs de file et teneurs de livre associés, et par HSBC et JPMorgan en qualité de teneurs de livre associés. Rothschild & Cie est intervenu en qualité de conseil financier.

"Dans un contexte de marché des drones civils en expansion forte et rapide, l'augmentation de capital va permettre à Parrot d'accélérer son développement et de consolider son leadership sur ce marché", souligne la société. Celle-ci se doit effectivement d’axer son développement sur un autre créneau que celui qu’elle avait choisi initialement, soit les produits électroniques pour automobile (tels que les kits mains libres), les constructeurs intégrant dorénavant ces connexions en première monte. Reste que le marché des drones est balbutiant et demandera encore un peu de temps avant d’être rentable. Sur le premier semestre 2015, cette activité s’est révélée en perte chez Parrot. Son président semble, en tous cas, y croire puisqu’il a largement participé à l’augmentation de capital en injectant près de 100 millions d’euros.